1、05-2011年狹義乘用車零售走勢

圖表 20中國狹義乘用車月度零售走勢特征

　　09年-10年的持續(xù)上坡走勢基本完成，11年的狹義乘用車零售應(yīng)回歸正常的U型季節(jié)走勢，但今年走勢日益艱難。11年的1月高起步后進(jìn)入大幅回落狀態(tài)，2月僅高于同期不足3萬臺，3月出現(xiàn)一定幅度回升，但4-5月又進(jìn)一步快速回落。今年4-5月的走勢受到地震等因素造成一定的產(chǎn)銷損失，而6-8月的回升是對4-5月日系缺貨超跌的修復(fù)回補(bǔ)?？紤]到8月的日系零售增長強(qiáng)于6月，其他車系的零售走勢明顯弱于6月，市場壓力依舊很大。

　　2、零售增速對比分析

圖表 21中國狹義乘用車零售增速對比分析

　　11年1月的零售增幅18%是對年末瘋狂走勢的滯后顯示。而2月的零售增速大幅下滑到4%，相對體現(xiàn)出了市場回落的真實(shí)面貌。3月的增速14%有10年基數(shù)低的緣故。4月的增速回落到4%，5月進(jìn)一步回落到3%以下，4-5月日系的零售丟量有很大影響，6月的零售相對恢復(fù)到接近正常水平，8月的零售增速并沒有超越6月，說明日系的回升沒有帶來總體市場的增速提升。

　　由于4季度又面臨10年的瘋狂增長的基礎(chǔ)環(huán)境，今年的下半年經(jīng)濟(jì)環(huán)境不佳，下半年的增速曲線可能比08年更差，極端情況下下半年零售可能負(fù)增長。

    3、狹義乘用車各級別本月批發(fā)表現(xiàn)

　　此圖為本月廠家批發(fā)走勢?？傮w看各級別批發(fā)走勢繼續(xù)保持分化的態(tài)勢，豪華車高增長，近兩個(gè)月的a00級車型出現(xiàn)較大的下滑，本月的a00級車型保持唯一的負(fù)增長車型。11年8月的主力級別乘用車增速嚴(yán)重分化，其中B、C 級車的表現(xiàn)很好的。

　　B級和A00級別的走勢反差巨大。主要原因是B級車有眾多新車投放，新帕薩特、邁騰、標(biāo)致508、索那塔8代、起亞K5等都是增量的車型。同時(shí)產(chǎn)能提升帶來新品的增量沖動(dòng)，本月的新帕薩特增量很強(qiáng)，而奧迪a4的銷量也很突出。第三是日系的產(chǎn)能恢復(fù)帶來銷量提升。而A00級的下降主要是主力車型的增長乏力，QQ、F0、奔奔迷你等銷量低迷，入門級消費(fèi)群體的消費(fèi)受到環(huán)境壓制。而A0級的表現(xiàn)稍好主要是新品的刺激，瑞納、起亞K2、愛唯歐等新品帶來較大增量，使A0級的產(chǎn)品優(yōu)勢體現(xiàn)。與此同時(shí)的A0級出口表現(xiàn)突出。

　　4、狹義乘用車各級別零售增長表現(xiàn)

圖表 23狹義乘用車各級別本月批發(fā)表現(xiàn)

　　此圖為市場綜合零售走勢，其中的增速測算是完全依據(jù)零售數(shù)據(jù)測算。由于零售數(shù)據(jù)相對不完整，因此份額測算有一定偏差，但可以更好增長體現(xiàn)趨勢。

　　從測算看，8月的市場增長實(shí)際是B 級、C級車表現(xiàn)較好，而A00級車零售大幅下滑，A0 級車雖然批發(fā)份額表現(xiàn)較好，但零售增長稍慢，零售份額表現(xiàn)低于批發(fā)1.2個(gè)百分點(diǎn)。

　　5、狹義乘用車各級別分車型國內(nèi)零售表現(xiàn)

圖表 24狹義乘用車各級別分車型表現(xiàn)

　　此表體現(xiàn)的是每一個(gè)細(xì)分類別占上一層總量的比重。也就是11年8月A00級別轎車占A00級乘用車的比例為98%，而A00級乘用車占狹義乘用車總量的4.1%。如果計(jì)算A00級別轎車占狹義乘用車總量的份額比重，應(yīng)按98%*4.1%，計(jì)算結(jié)果是4%。

　　狹義乘用車的MPV、SUV、轎車的分類很簡潔，但割裂了同類產(chǎn)品的轉(zhuǎn)換趨勢，似乎轎車自身一條產(chǎn)品線，而MPV、SUV等衍生車型與轎車的源車型沒有直接關(guān)系，這樣的傳統(tǒng)分析效果不夠充分。我們希望把狹義乘用車通盤考慮。最明顯的是A級轎車的變化趨勢是否向B 級轎車，還是向同類底盤的SUV 等車型轉(zhuǎn)換趨勢更明顯？從產(chǎn)品布局看，轎車布局最充分，但轎車的衍生車型市場還有很大機(jī)會。

　　從08年看起來，A 級車市場的一枝獨(dú)秀很突出，從09年8月的56%到10年8月的57%，11年達(dá)到58.3%，這種強(qiáng)化趨勢伴隨的是A級SUV 的強(qiáng)勢崛起，A 級SUV 在A 級車份額不斷上升，目前已經(jīng)到17%，這是私人消費(fèi)的區(qū)實(shí)行變化，而MPV 的增長相對緩慢一些，11年的MPV份額上升為A級車也貢獻(xiàn)增量較大。

　　B 級車是商用性質(zhì)更強(qiáng)，其MPV 的比例較高，而B 級SUV 的比例還沒達(dá)到MPV 比例，這也是機(jī)會。C 級的商務(wù)需求更強(qiáng)烈，MPV 占C 級車比例達(dá)到22%，而C 級SUV 也有較高比例。但國家促進(jìn)進(jìn)口的政策導(dǎo)致進(jìn)口車已經(jīng)考慮獨(dú)享高端市場的豐厚利潤，這樣的推動(dòng)速度較慢，目前的國產(chǎn)SUV 增長機(jī)會主要在B級車。

　　A00級車的壓力很大，近幾年的表現(xiàn)不理想。而A0級車的SUV 市場開拓并不理想，主要是合資品牌的布局高端戰(zhàn)略尚未完成。自主品牌的AO 級產(chǎn)品較少，但也有上升趨勢。

　　6、狹義乘用車各車系8月表現(xiàn)

　　8月的自主品牌表現(xiàn)較差，這也主要體現(xiàn)在批發(fā)環(huán)節(jié)，8月的自主品牌批發(fā)份額僅有27.8%，同比下降3.3個(gè)百分點(diǎn)。而8月自主品牌的零售僅有24.8%，同比下降2.9個(gè)百分點(diǎn)，這是多年來沒有的。說明自主品牌的廠家零售壓力巨大，批發(fā)稍好是國外市場的貢獻(xiàn)。

　　7、狹義乘用車各車系1-8月表現(xiàn)

圖表 25狹義乘用車各車系2011年表現(xiàn)

　　今年1-8月的自主品牌仍是批發(fā)和零售的銷量和份額領(lǐng)軍，但增速已是很低，尤其是自主品牌的國內(nèi)零售表現(xiàn)進(jìn)一步走弱。德系和美系批發(fā)增速較高，但德系零售增速低于批發(fā)增速，美系的批發(fā)零售增速均較快。韓系的批發(fā)銷量增長不太快，零售表現(xiàn)較突出。法系批發(fā)與零售銷量增速平穩(wěn)。日系批發(fā)增速僅有1%，但零售增速3%而好一些。

　　2011年1-8月的自主品牌狹義乘用車銷量達(dá)到251萬臺，同比增長6%，市場份額32.2%，批發(fā)份額同比下降1.4個(gè)百分點(diǎn)，繼續(xù)保持狹義乘用車的第一位置。但零售份額同比下降2%，份額僅有30%。

　　2011年1-8月德系車企銷量達(dá)到152萬臺，增速22%，市場份額19.6%，同比增長1.9個(gè)百分點(diǎn)，這也是份額增長表現(xiàn)最突出的。但德系零售份額20.1%，同比增長1.3個(gè)百分點(diǎn)，上升速度慢于批發(fā)。

　　2011年1-8月美系的批發(fā)銷量106.5萬臺實(shí)現(xiàn)21%的正增長，份額13.6%,同比上升1.2個(gè)百分點(diǎn)。韓系的銷量73萬臺實(shí)現(xiàn)14%的正增長，份額達(dá)到9.4%，同比增0.3個(gè)百分點(diǎn)。

　　日系的1-8月批發(fā)銷量達(dá)到171萬臺，同比增速1%，份額同比下降2個(gè)百分點(diǎn)到22%。但日系零售份額僅下降1.3個(gè)百分點(diǎn)。

　　8、狹義乘用車各車系促銷走勢

圖表 26乘用車各車系10-11年份額走勢

　　此價(jià)格是針對各自車型廠家指導(dǎo)價(jià)的變化特征，由于廠家指導(dǎo)價(jià)多年不變，因此變化趨勢較明顯。

　　近期隨著市場壓力加大，市場總體促銷力度逐步加大。在4月促銷相對平穩(wěn)后，6-8月的促銷力度持續(xù)增強(qiáng)，而且5月的促銷已經(jīng)突破近兩年內(nèi)的高點(diǎn)。從5月開始的廠商促銷投入進(jìn)入歷史高位，6-8月以每月0.5個(gè)百分點(diǎn)的速度上行。

　　相對于10年8月開始的促銷大幅增長，今年的6-8月促銷力度平穩(wěn)，這樣的拉動(dòng)效果沒有去年力度大。

　　各車系的促銷力度與所處競爭環(huán)境和自身實(shí)力密切相關(guān)。德系的促銷力度最小，但3月以來已經(jīng)逐步加大，8月的上升速度相對平穩(wěn)。

　　日系的促銷受到缺貨的影響而減弱，4月的終端促銷比例大幅下降，5月相對平穩(wěn)，6月開始強(qiáng)力回升并突破歷史高點(diǎn)，8月的日系促銷仍在加大。美系和法系的促銷力度逐步加大，目前都早已突破去年11月高點(diǎn)，但近期美系的促銷力度相對較大，而法系的促銷有所穩(wěn)健。自主品牌的走勢仍是最艱難的，6月的促銷力度繼續(xù)大幅增長，8月的促銷并沒有增大，這也是經(jīng)銷商壓力過大，其價(jià)格水分小，此促銷力度已經(jīng)是廠商難以忍受的。近兩月韓系的促銷力度變化加大。

　　9、核心企業(yè)促銷跟蹤

　　這是根據(jù)各企業(yè)的主力車型的促銷比例組合測算的企業(yè)匯總，僅為內(nèi)部分析參照。各類企業(yè)的促銷思路不同，但各車系企業(yè)的促銷力度逐步趨同。美系車的主力車型促銷力度在10%左右。德系的促銷力度最小，而且變化幅度也較小。自主品牌的促銷力度很大，但上升速度慢，從春節(jié)后至今只是增2個(gè)百分點(diǎn)。日系的促銷力度相對較小，但隨著地震影響過去，近兩個(gè)月的日系促銷大幅增長。

　　10、狹義乘用車各車系月度市場表現(xiàn)

圖表 27乘用車各車系10-11年份額走勢

　　8月各車系市場批發(fā)份額劇烈變化，5月日系份額谷底回升并在7月達(dá)到近年高點(diǎn)的26%，8月的日系份額已經(jīng)回落。而自主品牌份額5-7月劇烈下滑后，本月保持穩(wěn)定。

　　日系的份額下滑有7月基數(shù)高的原因，同時(shí)也是其他車系反擊的體現(xiàn)。去年的7月也是日系份額較高，日系的淡季較強(qiáng)規(guī)律和生產(chǎn)恢復(fù)是主因。8月自主品牌仍在低位，自主品牌的季節(jié)波動(dòng)性大，加之今年的市場壓力和中高端車型份額回升把自主品牌本應(yīng)出現(xiàn)的回升予以壓制。

　　其他車系表現(xiàn)相對平穩(wěn)，8月的韓系回升較大，德系也有小幅回升，美系相對穩(wěn)定。

　　8、本月狹義乘用車主力車型市場表現(xiàn)

　　　　　　　　　　　　圖表 28狹義乘用車主力品牌市場的月度市場表現(xiàn)

　　2011年8月份狹義乘用車銷量排名前十位的車型品牌依次是：凱越、帕薩特、卡羅拉、科魯茲、悅動(dòng)、朗逸、CR-V、寶來、賽歐、捷達(dá)，11-15名為凱美瑞、途觀、雅閣、花冠、?？怂?。

　　對比的7月份狹義乘用車銷量排名前十位的車型品牌依次是：卡羅拉、凱越、寶來、科魯茲、凱美瑞、捷達(dá)、帕薩特、賽歐、陽光、悅動(dòng)，11-15名為速騰、CR-V、花冠、波羅、雅閣。

　　2011年的8月的合資品牌領(lǐng)先優(yōu)勢超級突出，前15名沒有自主品牌，這是近期少有的自主品牌銷量低迷現(xiàn)象。

8月的中高級車表現(xiàn)相對突出，帕薩特進(jìn)入前10名，而凱美瑞和雅閣也進(jìn)入前15名。尤其是本月的日系車型表現(xiàn)突出，CR-V、卡羅拉進(jìn)入前10名，凱美瑞、花冠、雅閣等也表現(xiàn)突出。

　　9、各跨國集團(tuán)的中國狹義乘用車市場表現(xiàn)

圖表 29跨國集團(tuán)中國狹義乘用車市場歷年表現(xiàn)

　　自主品牌在國內(nèi)狹義乘用車市場份額曲折回升，09年以來的回升態(tài)勢在延續(xù)。2011年1-8月的自主品牌份額下降到32%，雖然比10年全年份額下降不多，但同比10年1-8月的份額還下降1.5個(gè)百分點(diǎn)。自主品牌成為被邊緣化，日系的丟失份額與自主品牌無關(guān)，而環(huán)境的壓力對自主品牌壓力巨大。

　　2011年狹義乘用車跨國集團(tuán)的競爭格局劇烈變化，領(lǐng)軍集團(tuán)的份額繼續(xù)保持強(qiáng)勢。8月日系廠家已經(jīng)從地震影響恢復(fù)，并開始彌補(bǔ)損失。日系的豐田回升最快，而日產(chǎn)也是8月創(chuàng)出份額歷史新高。

　　通用和現(xiàn)代兩大強(qiáng)勢集團(tuán)的8月份額也有上升，但PSA和福特的份額相對偏低。

　　10、各類資本性質(zhì)企業(yè)狹義乘用車市場表現(xiàn)

圖表 30各類資本性質(zhì)企業(yè)狹義乘用車市場表現(xiàn)

　　從年度看，09-11年自主品牌份額上升趨勢保持，合資品牌份額處于加速下降中。而自主品牌份額上升主要體現(xiàn)在國有自主品牌的持續(xù)拉升中，民營自主已經(jīng)體現(xiàn)增長乏力的現(xiàn)象。

　　但11年1-8月的自主品牌份額同比10年1-8月出現(xiàn)下滑，合資品牌1-8月同比份額增長1.2個(gè)百分點(diǎn)。02年以來狹義乘用車市場各類資本企業(yè)快速發(fā)展，03-07年合資企業(yè)份額逐步下降，民營企業(yè)逐步成長。08年國有狹義乘用車企業(yè)份額小幅下降，合資企業(yè)搶回市場。2009年-2010年合資品牌較08年大幅下降7個(gè)百分點(diǎn)，回落到67%的歷史低點(diǎn)水平，但11年有更強(qiáng)勢的回升趨勢。

　　09年民營企業(yè)大幅上升，2010年的民營企業(yè)出現(xiàn)減速發(fā)展，份額維持在13%的高位，11年同比表現(xiàn)不理想。11年8月僅有10%的份額，同比10年8月下降2個(gè)百分點(diǎn)。

　　10年以來突出特色是國有自主品牌表現(xiàn)突出，10年8月以來國有自主品牌依靠加大投入而強(qiáng)勢回升，因此11年8月國有自主雖然份額環(huán)比7月回升，但由于10年8月回升較猛，今年8月較10年8月下降0.9個(gè)百分點(diǎn)。但合資自主是國有自主的一大殺手，國有自主的基礎(chǔ)不牢的問題會逐步暴露。

　　畢竟合資與國有都是大集團(tuán)的可調(diào)控資源。由于目前合資自主的數(shù)量較小，因此暫且列入國有自主的陣列。

　　11、跨國集團(tuán)在中國的動(dòng)態(tài)

　　A.  奧迪北京研發(fā)中心年內(nèi)啟用 共分三個(gè)部門

　　奧迪在北京設(shè)立的技術(shù)研發(fā)中心已于近日啟動(dòng)，年底前將正式投入運(yùn)作。未來將推進(jìn)奧迪進(jìn)口或在中國生產(chǎn)的車型更貼近中國市場和中國文化?！澳壳斑@一研發(fā)中心在機(jī)構(gòu)設(shè)置上還屬于奧迪中國，但未來一汽奧迪肯定要參與其中，此外，這一研發(fā)中心還可能與一汽集團(tuán)的研發(fā)體系進(jìn)行一定程度的整合”。張曉軍透露，北京研發(fā)中心分為內(nèi)飾，外飾和裝飾3個(gè)部門，初衷是將奧迪新車或者改款的本土設(shè)計(jì)研發(fā)工作進(jìn)一步前移。

　　B.  奔馳決意根除銷售內(nèi)耗 高層聯(lián)手辟謠

　　8月28日，北汽集團(tuán)與戴姆勒東北亞發(fā)表聯(lián)合聲明稱，雙方一致同意北京奔馳與奔馳中國在華營銷領(lǐng)域進(jìn)行深化合作及資源整合，整合目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)北京奔馳和奔馳中國在銷售、市場推廣等方面的統(tǒng)一部署、協(xié)調(diào)一致，形成營銷合力。在北汽與戴姆勒發(fā)布聯(lián)合聲明前后，匿名人士向媒體發(fā)布短信，爆料相關(guān)整合進(jìn)展，不僅包括北奔銷售市場整合進(jìn)入奔馳中國的內(nèi)幕，其中還涉及汽車界營 銷明星付強(qiáng)在北京奔馳的處境、北京奔馳高管間“并不是很和諧”的合作、戴姆勒逼迫北汽同意給北京奔馳動(dòng)“瘦身”手術(shù)，以及北京奔馳高層未來職位變動(dòng)情況等“內(nèi)幕”。一時(shí)間，關(guān)于北京奔馳將淪為代工廠、北汽全面失勢、營銷明星付強(qiáng)在北京奔馳“混不下去”等傳言四起。

　　為避免再出差錯(cuò)，北汽與戴姆勒奔馳決定由徐和誼和華立新親自出面辟謠。雙方表示，北汽和戴姆勒本著“各方利益都要得到保證”的大原則，已進(jìn)入具體細(xì)節(jié)談判階段；北汽和戴姆勒將組建新的銷售公司“北汽奔馳銷售公司”，將北京奔馳的銷售、市場、售后等業(yè)務(wù)以及奔馳中國的業(yè)務(wù)整合在一起。徐和誼和華立新還力挺付強(qiáng)：“今后關(guān)于奔馳的事情，媒體朋友可以直接找付強(qiáng)?！?/FONT>