日前，在第五屆中國(guó)金融改革高層論壇上，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管一部副主任賴(lài)秀福表示，目前銀監(jiān)會(huì)已和保監(jiān)會(huì)就銀行試點(diǎn)保險(xiǎn)公司達(dá)成共識(shí)，首先將在四家大型銀行進(jìn)行試點(diǎn)。

據(jù)報(bào)道，北京銀行和交通銀行分別入股太平洋安泰保險(xiǎn)、中�？德�(lián)人壽日前終于獲得了保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。交通銀行將入股中�？德�(lián)人壽，北京銀行將收購(gòu)太平洋安泰人壽部分股權(quán)。這將是中國(guó)放寬銀行投資限制后，國(guó)內(nèi)銀行首次收購(gòu)保險(xiǎn)公司股份。而保監(jiān)會(huì)目前已得到銀監(jiān)會(huì)轉(zhuǎn)來(lái)的四家銀行的試點(diǎn)申請(qǐng)。這四家銀行分別是工商銀行、建設(shè)銀行、交通銀行和北京銀行。

對(duì)于銀行“染指”保險(xiǎn)，來(lái)自各方的反應(yīng)不一：商業(yè)銀行憧憬大展拳腳，保險(xiǎn)公司擔(dān)心競(jìng)爭(zhēng)激烈，監(jiān)管部門(mén)思索控制金融混業(yè)經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)，甚至股民在觀望是否有更多銀行系的保險(xiǎn)資金流入市場(chǎng)來(lái)推動(dòng)行情。

模式 銀行聯(lián)姻保險(xiǎn) 金融控股集團(tuán)主導(dǎo)

“銀行是積極的，保險(xiǎn)公司是謹(jǐn)慎的，監(jiān)管部門(mén)是必須要深謀遠(yuǎn)慮的。”中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇簡(jiǎn)明扼要地進(jìn)行分析，對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，擴(kuò)大金融業(yè)務(wù)是好事，但保險(xiǎn)公司則可能會(huì)擔(dān)心，這樣會(huì)引發(fā)激烈的競(jìng)爭(zhēng)，畢竟銀行擁有渠道優(yōu)勢(shì)，現(xiàn)在大部分的保險(xiǎn)產(chǎn)品都需要在銀行網(wǎng)點(diǎn)售賣(mài)。此外，保險(xiǎn)公司是可以投資股市的，那么，未來(lái)更多的銀行系保險(xiǎn)公司資金入市的問(wèn)題，不得不引起監(jiān)管部門(mén)的重視�！叭绾谓�立銀行與其保險(xiǎn)公司利益防火墻，如何做好風(fēng)險(xiǎn)控制，這需要管理層的智慧來(lái)解決這一系列問(wèn)題�！惫�田勇向本報(bào)記者表示。

實(shí)際上，銀行與保險(xiǎn)的“聯(lián)姻”由來(lái)已久。成立于2005年1月、總部設(shè)在北京的中銀保險(xiǎn)有限公司，作為中國(guó)銀行的全資附屬機(jī)構(gòu)，是經(jīng)中國(guó)保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)設(shè)立的全國(guó)性財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司。

也有金融集團(tuán)主導(dǎo)建立的保險(xiǎn)公司。成立于2002年4月的光大永明人壽保險(xiǎn)有限公司，由加拿大永明金融集團(tuán)與中國(guó)光大集團(tuán)攜手組建，總部設(shè)在天津，是中國(guó)北方第一家合資壽險(xiǎn)公司。在光大集團(tuán)內(nèi)，光大銀行、光大證券仍在上市的路上努力著。

在金融控股集團(tuán)內(nèi)部建立保險(xiǎn)公司的還有民生人壽保險(xiǎn)股份有限公司。這家成立于2002年、總部位于北京的保險(xiǎn)公司，是由中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)直接管理的六家全國(guó)性保險(xiǎn)公司之一。據(jù)介紹，民生人壽由全國(guó)工商聯(lián)牽頭發(fā)起設(shè)立，實(shí)收資本金27億元。

挑戰(zhàn) 混業(yè)經(jīng)營(yíng)拷問(wèn)分業(yè)監(jiān)管

賴(lài)秀福表示，截至2008年有8家銀行系基金，銀行系基金在基金市場(chǎng)份額占到11.1%。成為基金市場(chǎng)一個(gè)非常穩(wěn)定的因素。也有市場(chǎng)人士認(rèn)為，從銀行系基金的情況來(lái)看，即使成立更多的銀行系保險(xiǎn)公司，銀行資金也未必通過(guò)保險(xiǎn)公司來(lái)進(jìn)入股市。

隨著銀行的綜合化經(jīng)營(yíng)程度不斷提高，對(duì)金融監(jiān)管提出了更多的課題。2006年以來(lái)，金融業(yè)逐步實(shí)現(xiàn)了全面開(kāi)放，以及工商銀行、中國(guó)銀行、建設(shè)銀行等金融機(jī)構(gòu)在資本市場(chǎng)上市后，這些金融機(jī)構(gòu)被逐步允許實(shí)現(xiàn)銀行、證券、保險(xiǎn)、信托、財(cái)務(wù)公司、租賃等行業(yè)的投資控股，也走上了通過(guò)金融控股公司形式實(shí)現(xiàn)綜合經(jīng)營(yíng)的道路。然而，與金融業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)日益明顯相對(duì)應(yīng)的，卻是分業(yè)的金融監(jiān)管模式，金融業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)的趨勢(shì)與分業(yè)監(jiān)管體制之間存在的矛盾日漸突出。

如何建立適應(yīng)綜合經(jīng)營(yíng)的中國(guó)金融監(jiān)管模式，以防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)并提高本國(guó)金融機(jī)構(gòu)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，成為我國(guó)金融體制改革不可回避的一個(gè)重要的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題。我國(guó)現(xiàn)行“一行三會(huì)”金融監(jiān)管模式，在實(shí)踐中面臨綜合經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)不斷發(fā)展的現(xiàn)實(shí)挑戰(zhàn)。

相關(guān)討論的焦點(diǎn)之一是：是否設(shè)立一個(gè)類(lèi)似英國(guó)金融服務(wù)管理局的超越目前各監(jiān)管部門(mén)的“超級(jí)”金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)。目前，中國(guó)的銀行業(yè)與保險(xiǎn)業(yè)互相滲透的程度不斷加深，專(zhuān)家也認(rèn)為監(jiān)管部門(mén)之間存在為爭(zhēng)取監(jiān)管權(quán)限而出現(xiàn)的競(jìng)爭(zhēng)。

不過(guò)，從近年的情況來(lái)看，政府還不可能會(huì)成立一個(gè)類(lèi)似金融服務(wù)管理局的實(shí)體，而是可能創(chuàng)建一個(gè)金融協(xié)調(diào)機(jī)構(gòu)，以定期召開(kāi)會(huì)議解決各機(jī)構(gòu)間監(jiān)管重疊的問(wèn)題。按照管理層的口徑，我國(guó)正在嘗試建立中央銀行、財(cái)政部門(mén)和金融監(jiān)管等有關(guān)部門(mén)之間的金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制，以適應(yīng)金融業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)發(fā)展趨勢(shì)的需要。

影響 對(duì)中小保險(xiǎn)公司沖擊大 大型公司受影響有限

對(duì)于四大銀行試點(diǎn)設(shè)立保險(xiǎn)公司，大多數(shù)接受記者采訪的保險(xiǎn)公司都表示，這對(duì)保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)確實(shí)是一個(gè)利空消息：市場(chǎng)參與主體增加了，而且是渠道發(fā)達(dá)的四大銀行，必然會(huì)蠶食部分傳統(tǒng)保險(xiǎn)公司的市場(chǎng)空間。

中美大都會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，前兩年，保險(xiǎn)公司為了沖規(guī)模，積極加大銀保渠道的推廣力度，銀保渠道的銷(xiāo)售規(guī)模在保險(xiǎn)公司的整體盤(pán)子中占的份額越來(lái)越大�！叭绻�四大銀行成立保險(xiǎn)公司，必然會(huì)利用自己龐大的渠道推廣自己的保險(xiǎn)產(chǎn)品，這將對(duì)保險(xiǎn)公司的營(yíng)業(yè)規(guī)模帶來(lái)較大的沖擊。特別是一些對(duì)銀保渠道依賴(lài)度較高的中小型保險(xiǎn)公司，打擊將更大。不過(guò)，由于保險(xiǎn)公司通過(guò)銀保渠道銷(xiāo)售的產(chǎn)品，利潤(rùn)率本來(lái)就不高，因此，銀行設(shè)立保險(xiǎn)公司對(duì)傳統(tǒng)的保險(xiǎn)公司的贏利來(lái)說(shuō)，則不會(huì)構(gòu)成太大的影響。”

中國(guó)太保表示，四大銀行設(shè)立保險(xiǎn)公司，確實(shí)會(huì)瓜分一部分市場(chǎng)，特別是那些理財(cái)功能突出的分紅險(xiǎn)、萬(wàn)能險(xiǎn)、投連險(xiǎn)等產(chǎn)品，銀行旗下的保險(xiǎn)公司會(huì)依據(jù)自身的優(yōu)勢(shì)，加大在這類(lèi)產(chǎn)品上的開(kāi)發(fā)和推廣力度，從而帶走部分客戶(hù)。不過(guò)，該人士也強(qiáng)調(diào)，對(duì)于那些保障型產(chǎn)品，銀行方面沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，短期內(nèi)不會(huì)對(duì)傳統(tǒng)的保險(xiǎn)公司造成多大的沖擊。

金盛保險(xiǎn)中國(guó)市場(chǎng)部總監(jiān)謝穗湘也指出，四大銀行成立保險(xiǎn)公司，銷(xiāo)售簡(jiǎn)單產(chǎn)品還可以，稍微復(fù)雜的產(chǎn)品銀行窗口的銷(xiāo)售就不會(huì)很順利。“金盛現(xiàn)在推行的是100%個(gè)人理財(cái)需求分析，這在銀行窗口幾乎是不可能的�！�

不過(guò)，大型保險(xiǎn)公司受影響則有限。中國(guó)人壽一位不愿具名的中層告訴記者，盡管四大銀行試點(diǎn)設(shè)立保險(xiǎn)公司，會(huì)蠶食部分市場(chǎng)份額，但是對(duì)中國(guó)人壽、中國(guó)平安、中國(guó)太保這樣的大型保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，則影響有限。該人士透露，去年以來(lái)，大型保險(xiǎn)公司紛紛從銀保渠道收縮，加大代理人隊(duì)伍建設(shè)，對(duì)銀保渠道的依賴(lài)越來(lái)越小。“銀行成立保險(xiǎn)公司，對(duì)那些嚴(yán)重依靠銀保渠道的中小型保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)沖擊很大，反而有利于保險(xiǎn)市場(chǎng)規(guī)范運(yùn)作�！�

友邦保險(xiǎn)表示，中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)正處于高速發(fā)展階段，中國(guó)人整體保險(xiǎn)意識(shí)還有很大的提升空間，四大商業(yè)銀行的介入，將極大地增強(qiáng)客戶(hù)的保險(xiǎn)意識(shí)，并推進(jìn)整個(gè)保險(xiǎn)市場(chǎng)份額的擴(kuò)大。從中長(zhǎng)期來(lái)看，市場(chǎng)整體份額大了，對(duì)所有保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，顯然是利大于弊。

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• ·2008年1-6月華東地區(qū)主要經(jīng)濟(jì)指
• ·2008年1-5月華東地區(qū)主要經(jīng)濟(jì)指
• ·2008年1-4月華東地區(qū)主要經(jīng)濟(jì)指
• ·2008年1-3月華東地區(qū)主要經(jīng)濟(jì)指
• ·2008年1-2月華東地區(qū)主要經(jīng)濟(jì)指