2023資產(chǎn)托管行業(yè)市場發(fā)展現(xiàn)狀全面分析

• 黃文玉 2023年10月9日 來源：互聯(lián)網(wǎng) 中國銀行業(yè)協(xié)會 1127 72
• 繁體

資產(chǎn)托管行業(yè)發(fā)展如何?資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)是指具備一定資格的商業(yè)銀行作為托管人，依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)，與委托人簽訂委托資產(chǎn)托管合同，安全保管委托投資的資產(chǎn)，履行托管人相關(guān)職責的業(yè)務(wù)。

資產(chǎn)托管行業(yè)發(fā)展如何?資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)是指具備一定資格的商業(yè)銀行作為托管人，依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)，與委托人簽訂委托資產(chǎn)托管合同，安全保管委托投資的資產(chǎn)，履行托管人相關(guān)職責的業(yè)務(wù)。銀行托管業(yè)務(wù)的種類很多，包括證券投資基金托管、委托資產(chǎn)托管、社保基金托管、企業(yè)年金托管、信托資產(chǎn)托管、農(nóng)村社會保障基金托管、基本養(yǎng)老保險個人賬戶基金托管、補充醫(yī)療保險基金托管、收支賬戶托管、QFII(合格境外機構(gòu)投資者)托管、貴重物品托管等等。

商業(yè)銀行的托管業(yè)務(wù)范圍廣泛，主要有：安全保管委托資產(chǎn);委托資產(chǎn)名下的資金清算和證券交割;監(jiān)督委托資產(chǎn)的投資運作;及時向有關(guān)部門和委托人報告委托資產(chǎn)的投資運作情況和相關(guān)信息;對委托資產(chǎn)的資產(chǎn)、負債及投資情況進行會計記錄;按有關(guān)要求對委托資產(chǎn)持有的有價證券進行估值;客觀公正地分析委托資產(chǎn)的投資運作情況，并向委托人提供相關(guān)分析信息;其他與委托資產(chǎn)托管相關(guān)的業(yè)務(wù)。

資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)是接收客戶委托，安全保管客戶資產(chǎn)、行使監(jiān)督職責，并提供投資管理相關(guān)服務(wù)的業(yè)務(wù)。委托資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)對于委托方而言，投資的收益性與安全性兼顧，并可享受托管方提供的金融服務(wù)，同時，由于資金的出賬和清算由托管方負責，可以有效地避免委托理財過程中的一些糾紛，因此商業(yè)銀行的委托資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)具有廣闊的市場發(fā)展前景。

資產(chǎn)托管行業(yè)市場發(fā)展現(xiàn)狀全面分析

根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示，我國銀行業(yè)資產(chǎn)托管規(guī)模從2011年14.15萬億元增長至2020年169萬億元，2020年同比增長10.1%，2011-2020年CAGR為31.7%。從平均托管費率來看，2020年QDII和證券投資基金托管費率顯著高于其他品類，對于QDII類產(chǎn)品，由于涉及到雙托管人，境內(nèi)/境外托管銀行都會收取托管費，托管費率較高;對于證券投資基金產(chǎn)品，公募基金對托管銀行估值運營、投資監(jiān)督、信息披露等服務(wù)的要求相對其他業(yè)務(wù)更高，因此費率相對較高。

受“資管新規(guī)”、“理財新規(guī)”的影響，銀行理財托管規(guī)模近5年基本保持平穩(wěn)，據(jù)統(tǒng)計，截至2020年我國銀行理財資產(chǎn)托管規(guī)模為28.83萬億元，同比下降0.93%。證券投資基金托管一般是“以銷定托”，即基金公司在會選擇銷售能力更強的商業(yè)銀行作為托管行。截至2020年末，證券投資基金托管規(guī)模達19.75萬億元，同比增長36.2%?；?證券資管計劃托管市場中，2011-2016年受益于同業(yè)通道業(yè)務(wù)蓬勃發(fā)展，基金/證券資管計劃規(guī)模快速上漲，2017年開始監(jiān)管趨嚴，專戶通道收緊，基金/券商資管計劃規(guī)模從2016年末的15.97/18.11萬億元降至2020年末的8.06/10.36萬億元。

根據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2023-2028年資產(chǎn)托管行業(yè)市場深度分析及發(fā)展策略研究報告》顯示：

中國商業(yè)銀行的資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)起步較晚，同歐美一樣從基金托管起步。近年來，隨著行業(yè)制度的完善以及國內(nèi)金融產(chǎn)品的不斷更新，需要托管的產(chǎn)品也由投資基金逐步擴大到銀行理財、保險、信托資產(chǎn)等諸多金融產(chǎn)品。2021年中國銀行資產(chǎn)托管規(guī)模達到192.15萬億元，較2020年增加23.11萬億元，同比增長13.67%。

信托計劃托管市場中，受監(jiān)管影響，近四年信托托管規(guī)?；颈３制椒€(wěn)，2020年信托計劃托管規(guī)模20.25萬億元，同比增長0.9%。保險公司通常將保險資金的托管作為商業(yè)銀行為其代銷保險產(chǎn)品的對價。因此，代銷資源豐富的五大行在保險資金托管市場中具備優(yōu)勢，據(jù)統(tǒng)計，2020年保險資金托管規(guī)模達24.33萬億元，同比增長19.15%。我國企業(yè)年金、職業(yè)年金、個人儲蓄性養(yǎng)老保險市場空間廣闊，養(yǎng)老金市場處于快速增長階段。截至2020年底，養(yǎng)老金托管規(guī)模達9.19萬億元，同比增長23%。

2021年中國托管資產(chǎn)規(guī)模排在前十位的托管銀行依次是：工商銀行(22.10萬億)、招商銀行(19.46萬億)、建設(shè)銀行(17.70萬億)、中國銀行(15.23萬億)、浦發(fā)銀行(14.47萬億)、興業(yè)銀行(14.12萬億)、農(nóng)業(yè)銀行(12.45萬億)、交通銀行(12.08萬億)、中信銀行(11.36萬億)以及民生銀行(11.09萬億)。

中國工商銀行資產(chǎn)托管部是專職從事資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的職能部門，在上海和深圳設(shè)有托管分部。全行大多數(shù)分行具備開展委托資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的條件，其中，29個分行已獲得經(jīng)辦委托資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的授權(quán)。資產(chǎn)托管部下設(shè)綜合管理處、證券投資基金處、委托資產(chǎn)一處、委托資產(chǎn)二處、全球資產(chǎn)托管處、研究發(fā)展處、內(nèi)部風險控制處、信息服務(wù)處、托管業(yè)務(wù)運作中心和交易監(jiān)督處。中國工商銀行資產(chǎn)托管部現(xiàn)有員工77人，其中75%以上員工具有三年以上基金從業(yè)經(jīng)歷，90%以上員工具有大學本科以上學歷和基金從業(yè)資格，部門經(jīng)理以上管理人員均為研究生以上學歷或具有高級技術(shù)職稱。

存托比越高，意味著客戶財富更多由銀行存款轉(zhuǎn)為托管資產(chǎn)，托管行業(yè)在助力資管行業(yè)良性發(fā)展方面的地位和作用越加重要。截至2020年末，存托比為77.41%，較2019年提升約0.07個百分點;托管系數(shù)為52.87%，較2019年提升約0.02個百分點。從收入構(gòu)成上來看，對2020年行業(yè)托管費收入貢獻最大的仍是證券投資基金托管費收入，占總收入的34.04%，較2019年提高6.48個百分點;位列第二的是銀行理財托管收入，占總收入的17.54%，較上年提高0.05個百分點;位列第三的是信托財產(chǎn)保管，占總收入的11.15%;證券公司客戶資產(chǎn)管理托管收入占總收入的7.87%，養(yǎng)老金托管收入占總收入的5.16%。

中研普華利用多種獨創(chuàng)的信息處理技術(shù)，對市場海量的數(shù)據(jù)進行采集、整理、加工、分析、傳遞，為客戶提供一攬子信息解決方案和咨詢服務(wù)，最大限度地降低客戶投資風險與經(jīng)營成本，把握投資機遇，提高企業(yè)競爭力。想要了解更多最新的專業(yè)分析請點擊中研普華產(chǎn)業(yè)研究院的《2023-2028年資產(chǎn)托管行業(yè)市場深度分析及發(fā)展策略研究報告》。

• 相關(guān)深度報告REPORTS

  

  2023-2028年資產(chǎn)托管行業(yè)市場深度分析及發(fā)展策略研究報告

  資產(chǎn)托管行業(yè)研究報告主要分析了資產(chǎn)托管行業(yè)的市場規(guī)模、資產(chǎn)托管市場供需求狀況、資產(chǎn)托管市場競爭狀況和資產(chǎn)托管主要企業(yè)經(jīng)營情況、資產(chǎn)托管市場主要企業(yè)的市場占有率，同時對資產(chǎn)托管行業(yè)的...

  查看詳情

延伸閱讀

推薦閱讀

猜您喜歡