根據(jù)《植發(fā)項(xiàng)目商業(yè)計(jì)劃書（2024年版）》分析，毛發(fā)健康是人類健康產(chǎn)業(yè)的重要一環(huán)，它不僅關(guān)乎我們的外在形象，也是內(nèi)在健康狀況的一個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)。毛發(fā)健康管理的客戶及需求的變遷，逐步影響著行業(yè)頭部玩家在產(chǎn)品服務(wù)醫(yī)學(xué)與科技屬性加持的考量，和護(hù)防植一體化的業(yè)務(wù)布局。本篇報(bào)告將毛發(fā)健康管理行業(yè)劃分為毛發(fā)養(yǎng)護(hù)、毛發(fā)防脫、毛發(fā)植固三大賽道，從消費(fèi)者層面，企業(yè)層面，行業(yè)層面詮釋整個(gè)行業(yè)發(fā)展脈絡(luò)，并點(diǎn)明未來發(fā)展趨勢。

毛發(fā)健康不僅僅是外貌的一部分，更是身體健康的鏡像，反映了毛發(fā)和毛囊在生理和生化功能上的正常狀態(tài)。它不僅關(guān)乎我們的外在形象，也是內(nèi)在健康狀況的一個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)。對(duì)毛發(fā)健康的認(rèn)識(shí)已經(jīng)在社會(huì)中得到廣泛的認(rèn)可。毛發(fā)的健康問題多種多樣，如脫發(fā)、白發(fā)、油性頭發(fā)、干性頭發(fā)、頭皮屑、頭皮炎等，這些問題可能是營養(yǎng)不良、內(nèi)分泌失調(diào)、遺傳因素、環(huán)境因素或其他健康問題的表現(xiàn)。毛發(fā)健康標(biāo)準(zhǔn)包括毛發(fā)生長周期、頭皮健康、毛發(fā)外觀、毛發(fā)密度和毛發(fā)結(jié)構(gòu)等五個(gè)維度。毛發(fā)健康不僅僅是美容問題，更是身體健康的晴雨表，毛發(fā)健康是人類健康產(chǎn)業(yè)的重要一環(huán)。因此，我們應(yīng)該樹立健康優(yōu)先的理念，注重毛發(fā)健康的日常護(hù)理和保養(yǎng)，以實(shí)現(xiàn)外在美和內(nèi)在健康的完美統(tǒng)一。

伴隨著社會(huì)節(jié)奏的不斷加快，很多人逐漸形成了熬夜、睡眠不足、壓力大等亞健康生活狀態(tài)，加之經(jīng)常漂染等洗護(hù)發(fā)習(xí)慣，頭皮難以負(fù)荷，最終造成干枯、分叉、毛糙，以及頭屑頻發(fā)、頭皮油膩等“頭皮過勞”狀態(tài)。與此同時(shí)，消費(fèi)者對(duì)頭發(fā)健康、敏感頭皮等概念的愈加重視，推動(dòng)其關(guān)注重心向養(yǎng)發(fā)護(hù)發(fā)方面傾斜，民眾的養(yǎng)發(fā)護(hù)發(fā)需求大幅提升，希望通過養(yǎng)護(hù)發(fā)產(chǎn)品及手段實(shí)現(xiàn)修護(hù)頭皮屏障、補(bǔ)充頭皮養(yǎng)分、舒緩頭皮炎癥等目的。

脫發(fā)不僅影響人的外在美觀，對(duì)本身自信心也有較大打擊。追溯脫發(fā)的類型及成因，主要有雄性激素脫發(fā)（AGA）、斑禿、損傷性脫發(fā)等，其中AGA被稱為遺傳性脫發(fā)，主要是由雄性激素作用毛囊引起，是目前脫發(fā)最普遍的類型。根據(jù)脫發(fā)的嚴(yán)重程度和表現(xiàn)形式，醫(yī)學(xué)界一般將脫發(fā)等級(jí)劃分成七級(jí)。一級(jí)和二級(jí)屬于輕度脫發(fā)，三級(jí)四級(jí)屬于嚴(yán)重脫發(fā)，四級(jí)以后便屬于禿頂。三級(jí)后若不及時(shí)治療頭發(fā)會(huì)迅速脫落，其后果不容忽視。

毛發(fā)健康管理，即專注于毛發(fā)健康及美觀的行業(yè)，為消費(fèi)者提供定制化的頭發(fā)護(hù)理和治療方案，旨在改善或維護(hù)毛發(fā)健康狀態(tài)。本篇報(bào)告將毛發(fā)健康管理行業(yè)劃分為三大賽道：毛發(fā)養(yǎng)護(hù)、毛發(fā)防脫、毛發(fā)植固。養(yǎng)護(hù)賽道關(guān)注的是頭發(fā)的日常護(hù)理和維護(hù)，養(yǎng)護(hù)產(chǎn)品和服務(wù)的目標(biāo)是保持頭發(fā)的健康、光澤和柔韌性；防脫賽道更專注于預(yù)防和治療脫發(fā)問題，防脫產(chǎn)品及服務(wù)減慢或阻止毛發(fā)的脫落，同時(shí)幫助新的毛發(fā)生長；植固賽道則是專門針對(duì)嚴(yán)重脫發(fā)問題的賽道，通常涉及到醫(yī)療級(jí)別的治療，如毛囊種植等，以此恢復(fù)或改善頭發(fā)的密度和外觀。以上三個(gè)賽道涵蓋了毛發(fā)健康管理的主要產(chǎn)品或手段，為本篇報(bào)告主要的研究范疇。

養(yǎng)護(hù)賽道國內(nèi)廠商逐步提升市場占有率，養(yǎng)護(hù)發(fā)服務(wù)逐漸興起并高速發(fā)展；防脫賽道發(fā)展歷程主要體現(xiàn)在產(chǎn)品成分變化，由草本到生姜與無硅油再到西藥和化藥，醫(yī)療介入的比重大幅提升；植固賽道中，植發(fā)技術(shù)的引進(jìn)和革新，促使民營植發(fā)機(jī)構(gòu)陸續(xù)成立并加速擴(kuò)張。毛發(fā)健康管理行業(yè)需求端的擴(kuò)容和供給端技術(shù)和服務(wù)的升級(jí)，促進(jìn)市場進(jìn)入高景氣發(fā)展期，同時(shí)三個(gè)賽道的融合趨勢加強(qiáng)，“護(hù)防植”體系的建立已在毛發(fā)健康管理的頭部企業(yè)中較為顯著。

毛發(fā)健康管理行業(yè)玩家類型較多，市場整體呈現(xiàn)參與者眾多并趨于相互滲透的態(tài)勢。內(nèi)環(huán)廠商主要以毛發(fā)養(yǎng)護(hù)、防脫、植固三大賽道分別的產(chǎn)品、服務(wù)提供商為主，各自搭建自身領(lǐng)域的產(chǎn)品與服務(wù)體系。外環(huán)參與者則主要包括政府、科研機(jī)構(gòu)、學(xué)校、媒體等眾多主體，一方面通過外部政策、科研、資金等支持助力行業(yè)快速向前，另一方面則通過人才輸送、媒體傳播等支持內(nèi)環(huán)廠商的商業(yè)發(fā)展。全行業(yè)參與者共同努力，致力于更好地服務(wù)終端消費(fèi)者，共建良性行業(yè)服務(wù)生態(tài)。

圖表：護(hù)發(fā)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

在需求端的多重因素作用下，養(yǎng)護(hù)發(fā)市場不斷向好發(fā)展。首先，隨著生活壓力增加、健康和美容意識(shí)的增強(qiáng)，消費(fèi)者對(duì)養(yǎng)護(hù)發(fā)產(chǎn)品的需求逐漸增長。其次，人均可支配收入的增長使得消費(fèi)者更有意愿、更有能力投入養(yǎng)護(hù)發(fā)市場。第三，個(gè)性化需求在養(yǎng)護(hù)發(fā)市場中也日益重要，消費(fèi)者對(duì)于針對(duì)特定發(fā)質(zhì)和問題的個(gè)性化護(hù)發(fā)解決方案的需求不斷增加。最后，社交媒體和網(wǎng)絡(luò)的普及也在一定程度上推動(dòng)了養(yǎng)護(hù)發(fā)產(chǎn)品的需求，消費(fèi)者容易獲取有關(guān)養(yǎng)護(hù)發(fā)產(chǎn)品的信息和評(píng)論，這些信息影響著他們的購買決策。綜合以上，消費(fèi)者在養(yǎng)護(hù)發(fā)方面的投入意識(shí)逐步旺盛，消費(fèi)不斷升級(jí)，使得養(yǎng)護(hù)發(fā)市場持續(xù)向前發(fā)展。

當(dāng)前中國護(hù)發(fā)市場，外資企業(yè)例如寶潔、聯(lián)合利華、歐萊雅等仍占據(jù)市場主要份額，我國護(hù)發(fā)企業(yè)與外資搶占護(hù)發(fā)市場份額，在維持已有市場份額的同時(shí)，力爭份額的逐年提升，國產(chǎn)護(hù)發(fā)品牌越來越走入大眾視野，引領(lǐng)“國潮”新時(shí)代。養(yǎng)發(fā)館頭部品牌連鎖門店均達(dá)到2000+家，養(yǎng)發(fā)館連鎖化進(jìn)程成熟并穩(wěn)步推進(jìn)，養(yǎng)發(fā)館連鎖經(jīng)營在擴(kuò)大門店知名度，門店選址，員工培訓(xùn)以及大規(guī)模采購方面具備顯著優(yōu)勢，因此養(yǎng)發(fā)連鎖品牌的開店成功率遠(yuǎn)高于獨(dú)立門店，同時(shí)隨著養(yǎng)發(fā)連鎖品牌門店擴(kuò)張，養(yǎng)發(fā)館地域分布向低線城市下沉趨勢明顯。養(yǎng)護(hù)賽道產(chǎn)品端國產(chǎn)品牌玩家積極引領(lǐng)“國潮”時(shí)代，國貨產(chǎn)品迎來發(fā)展新機(jī)遇；機(jī)構(gòu)端連鎖養(yǎng)護(hù)發(fā)機(jī)構(gòu)優(yōu)勢顯著，服務(wù)水平趨于規(guī)范化。

圖表：中國護(hù)發(fā)行業(yè)競爭情況

中國的養(yǎng)護(hù)產(chǎn)品市場集中度較高，國際品牌長期牢牢占據(jù)主導(dǎo)地位，目前養(yǎng)護(hù)產(chǎn)品的主要生產(chǎn)商有寶潔、聯(lián)合利華、歐萊雅和拉芳等，行業(yè)市場份額前十的公司中僅有三家本土公司。其中寶潔與聯(lián)合利華所占市場份額最大，占據(jù)行業(yè)的半壁江山，以其品牌知名度與高端化產(chǎn)品吸引消費(fèi)者，其余市場份額則由剩余廠商進(jìn)行激烈的競爭與瓜分。養(yǎng)護(hù)服務(wù)方面，多領(lǐng)域的競爭者紛紛跨界入局，養(yǎng)護(hù)服務(wù)各機(jī)構(gòu)競爭激烈。這當(dāng)中，養(yǎng)發(fā)館作為專注于提供養(yǎng)護(hù)發(fā)服務(wù)的機(jī)構(gòu)，面對(duì)來自不同領(lǐng)域的競爭者（如理發(fā)店、美容院、醫(yī)院等）跨界入局，其服務(wù)具有更高水準(zhǔn)的專業(yè)性。